Küresel piyasalarda gözler Fed Başkanı Powell’a çevrildi

ABD Merkez Bankası’nın (Fed) faiz oranlarını 75 baz puan artırması, küresel borsalarda son 28 yılın en güçlü faiz artışının izlenmesinin ardından, Fed Başkanı’nın açıklamalarıyla gözler yoğun veri gündemine çevrilecek. Jerome Powell gelecek hafta.

Fed, hafta içinde sona eren Haziran toplantısında politika faizini 75 baz puan artırarak yüzde 1,50-1,75 aralığına yükseltti. Banka’nın tahminlerinde bu yıl için enflasyon tahmini yüzde 4,3’ten yüzde 5,2’ye yükselirken, ABD ekonomisinin bu yıl için büyüme beklentisi yüzde 2,8’den yüzde 1,7’ye düşürüldü.

Fed Başkanı Jerome Powell, toplantının ardından yaptığı açıklamada, Banka’nın yüksek enflasyona karşı Temmuz ayı toplantısında faiz oranlarını 50 veya 75 baz puan artırabileceğini belirterek, faiz oranındaki 75 baz puanlık artışın olağandışı büyük olduğunu ve bu büyüklükteki hareketlerin yaygınlaşmasını beklemiyordu.

ABD tahvil getirileri, Fed’in faiz kararının ardından son 11 yılın zirvesinden bir miktar gerilerken, Fed toplantısı öncesi 105,8 ile son 20 yılın en yüksek seviyesine ulaşan dolar endeksi, toplantı sonrasında 104,6’ya geriledi. . Bazı ABD tahvillerinde getiri eğrisi tersine çevrilmiş durumda ve bu da resesyon riskine işaret ediyor.

Fed’in “şahin” duruşunun ülkeyi resesyona sürükleyeceğine dair endişeler borsalardaki satış baskısında temel etken olurken, petrol fiyatları ekonomik aktivitenin yavaşlayabileceğine dair korkularla haftalık yüzde 7,6 düşüşle 111,2 dolara geriledi.

Söz konusu satış baskısının bu hafta kripto para piyasası ve altının ons fiyatı üzerinde de etkili olduğu görüldü. Bitcoin, hafta başından bu yana yaklaşık yüzde 25 düşüşle Aralık 2020’den bu yana en düşük seviyesi olan 20.111 doları test etti. Altının ons fiyatı haftalık yüzde 1.67 düşüşle 1.840 dolara geriledi.

POWELL’İN AÇIKLAMALARI YATIRIMCILARA ODAKLANIYOR

ABD’de borsalar üst üste üçüncü hafta düşüş eğilimini sürdürürken, gözler Fed Başkanı Powell’ın Çarşamba ve Perşembe günleri Senato ve Finansal Hizmetler Komitesi’nde yaptığı açıklamalara çevrildi.

Ülkede açıklanan Mayıs ayı enflasyonunun beklentilerin üzerinde gerçekleşmesinin ardından geleceğe yönelik belirsizliklerin artması fiyatlamayı zorlaştırdı.

Analistler, Powell’ın yönlendirmesiyle birlikte makroekonomik verilerdeki işaretlerin yakından takip edileceğini belirterek, enflasyonun seyrine dair ipuçlarının piyasalardaki oynaklığı artırabileceğini sözlerine ekledi.

ABD’de bu hafta açıklanan makroekonomik verilere göre, Üretici Fiyat Endeksi (ÜFE) yıllık yüzde 10,8 artarak beklentilerin altında kaldı. Ülkede perakende satışlar Mayıs ayında tahminlerin aksine yüzde 0,3 azaldı.

Bu gelişmelerle birlikte S&P 500 endeksi haftalık bazda yüzde 5,79, Nasdaq endeksi yüzde 4,78 ve Dow Jones endeksi yüzde 4,79 değer kaybetti.

20 Haziran ile başlayan haftanın veri takviminde Salı günü Chicago ulusal aktivite endeksi ve ikinci el konut satışları, Perşembe günü cari denge, imalat ve hizmet sektörü Satın Alma Yöneticileri Endeksi (PMI) verileri, Michigan Üniversitesi tüketici güveni Cuma günü endeks ve yeni ev satışları. takip edilecek.

ABD’de piyasalar Pazartesi günü tatil nedeniyle kapalı olacak.

ECB, AVRUPA TAHVİL ÇIKARLARINA MÜDAHALEYE HAZIRLANIYOR

Avrupa borsaları bu hafta satış ağırlıklı bir seyir izlerken, Avrupa Merkez Bankası (ECB) Çarşamba günü acil toplanarak tahvil faizlerinin yükselmesine yönelik önemli adımlar atacağını duyurdu.

ECB’den yapılan açıklamada, hızla yükselen tahvil faizlerinin bölge ekonomisinin kırılganlığını artırdığı, Pandemi Acil Varlık Alım Programı (PEPP) kapsamında satın alınan varlıkların vadesi gelen anapara ödemelerinin yeniden yatırıma dönüştürülmesinde esneklik sağlanacağı belirtildi. artan enflasyona karşı

Avrupa medyasında yer alan habere göre ECB Başkanı Christine Lagarde, yeni araç; Borçlu ülkelerin tahvil faizleri çok hızlı yükselirse veya ekonomik olarak zayıf ve güçlü ülkelerin tahvil faizleri arasındaki fark hızla artarsa ​​devreye gireceğini belirtti.

Söz konusu adımların ardından özellikle İtalya’nın 10 yıllık tahvilleri alım ağırlıklı bir seyir izlerken, Almanya’nın 10 yıllık tahvil getirisi bu hafta da yükseldi.

İngiltere Merkez Bankası (BoE) beklentiler doğrultusunda politika faizini 25 baz puan artırarak %1,25’e çıkarırken, önümüzdeki toplantılarda adımların daha güçlü olabileceğinin sinyallerini verdi.

Öte yandan, enflasyondaki artışın temel nedenlerinden biri olan enerjide arz sorunları peş peşe ortaya çıkarak bölgeyi olumsuz etkilemeye devam ediyor.

Rus enerji şirketi Gazprom, Alman Siemens firmasına bakım için gönderilen gaz kompresörlerinin bir kısmının henüz dönmediğini ve 4 vanayı kapattığını belirtti. Böylece Avrupa’ya teslim edilen doğal gaz miktarı 167 milyon metreküpten 67 milyon metreküpe düştü. Bu gelişmelerle birlikte Avrupa’da Temmuz vadeli doğalgaz kontratları haftalık yüzde 42 artarak 117,7 Euro’ya yükseldi.

ECB’nin adımlarıyla dolar karşısında haftanın ilk yarısındaki kayıplarını kısmen telafi eden Euro/dolar paritesi, haftayı yüzde 0,2 düşüşle 1.0500 seviyesinde kapattı.

Bölgede hafta içinde açıklanan enflasyon verilerine göre Almanya’da Tüketici Fiyat Endeksi (TÜFE) yıllık bazda beklentiler doğrultusunda yüzde 7,9 arttı.

İngiltere’de işsizlik yüzde 3,8’e yükselirken, sanayi üretimi yıllık yüzde 0,7 artışla piyasa tahminlerinin gerisinde kaldı.

Bu hafta İngiltere’de FTSE 100 endeksi yüzde 4,12, Almanya’da DAX endeksi yüzde 4,62, Fransa’da CAC 40 endeksi yüzde 4,92 ve İtalya’da MIB 30 endeksi yüzde 3,36 düştü.

Önümüzdeki hafta Pazartesi günü Almanya PMI, Çarşamba günü İngiltere TÜFE ve Euro Bölgesi tüketici güven endeksi, Perşembe günü bölge genelinde imalat sanayi ve hizmetler sektörü PMI verileri ve Cuma günü Almanya Ifo iş ortamı güven endeksi izlenecek.

ÇİN ASYA’DA POZİTİF OLARAK ÇEŞİTLENİYOR

Asya tarafında, Çin borsası bu hafta pozitif ayrışırken, Japonya Merkez Bankası (BoJ) politika faizini değiştirmedi.

BOJ politika faizini değiştirmeyerek eksi yüzde 0.1’de tuttu. Kararı 1’e karşı 8 oyla kabul eden BoJ, sınırsız miktarda devlet tahvili ve 12 trilyon yen yıllık borsa yatırım fonu (ETF) ve 180 milyar yen yıllık Japon gayrimenkul yatırım fonu (J-REIT) almaya devam edeceğini açıkladı. .

Bankadan yapılan açıklamada, BoJ’un destekleyici duruşunu sürdürmesinin gerekçesi olarak finansal ve döviz piyasalarındaki gelişmelere dikkat edilmesi gerektiği belirtilirken, enflasyondaki aşağı yönlü riskler ve ekonomik belirsizlikler gösterildi. dünya çapında merkez bankalarının agresif bir şekilde sıkı para politikaları uyguladığı son dönemde emsallerine göre.

Kararın ardından Japonya’nın 10 yıllık tahvil getirisi yüzde 0,22’ye düşerken dolar/yen paritesi tüm zamanların en yüksek seviyesi 135,6’ya ulaştı.

Çin’de Çin borsaları, Çin Halk Bankası’nın (PBoC) para politikasını gevşetmek için hala yeri olduğu ve teknoloji şirketlerine yönelik düzenlemelerin sona ermek üzere olduğu tahminleriyle küresel borsalardan olumlu yönde ayrıldı.

Bölgede hafta içinde açıklanan makroekonomik verilere göre, Japonya’da çekirdek makine siparişleri aylık %10,8 artarken, Çin’de sanayi üretimi Mayıs ayında aylık %0,7 artarak beklentileri aştı. Çin’de, PBoC 1 yıllık borç verme oranını değiştirmedi, perakende satışlar ise tahminlerin üzerinde yıllık yüzde 6,7 düştü.

Bu gelişmelerle birlikte haftalık bazda Nikkei 225 endeksi Japonya’da yüzde 6,69, Güney Kore’de Kospi endeksi yüzde 5,97 ve Hong Kong’da Hang Seng endeksi yüzde 3,35 değer kaybederken, Çin’de Şanghay bileşik endeksi 0 değer kaybetti. yüzde. 97 değer kazanır.

20 Haziran’dan itibaren haftanın veri takviminde Çarşamba günü BOJ tutanakları ve Perşembe günü TÜFE verileri izlenecek.

YERLİ GÖZ MERKEZ BANKASI’NDA

Borsa İstanbul’da BİST 100 endeksi küresel borsalar paralelinde düşerken gözler Türkiye Cumhuriyet Merkez Bankası’nın (TCMB) Perşembe günü açıklayacağı faiz kararına çevrildi.

AA Finans beklenti anketine katılan ekonomistler, bir haftalık repo ihale faizinin (politika faizi) yüzde 14’te sabit tutulacağını tahmin ediyor.

Borsa İstanbul’da BİST 100 endeksi haftayı yüzde 0,38 düşüşle 2.533,33 puandan kapatırken, dolar/TL yüzde 1,21 artarak 17,3265 oldu.

Analistler, BİST 100 endeksinde teknik olarak 2,550 puanın direnç, 2,480 puanın destek olarak izleneceğini kaydetti.

Önümüzdeki hafta Çarşamba günü tüketici güven endeksi, Cuma günü reel kesim güven endeksi, kapasite kullanımı ve sektörel güven endeksleri izlenecek.

Leave a Reply

Your email address will not be published.